Sell in May? Teil 3
Sell in May and Go Away? Teil III.
Wie unsere beiden Beiträge davor eindrucksvoll gezeigt haben, war diese Strategie zumindest nicht für alle ertragreich. Um sich und anderen diese Vorgehensweise dennoch „schmackhaft“ zu machen, wurden unterschiedliche Hilfsindikatoren herangezogen.
Einige versprechen ihren Kunden exorbitante Unterschiede zwischen den beiden Perioden, wenn man denn „die eine“ spezielle Methode anwendet, die man anbietet. Damit halten sich einige nicht, wie hier nachgerechnet, streng an die Vorgaben, an einem bestimmten Tag automatisiert ein- oder auszusteigen, sondern sie sehen sich die Marktlage an und versuchen, mit Hilfe von technischen Indikatoren, den richtigen Zeitpunkt für ihre Aktionen zu erwischen.
Um den Gedanken mit der sechsmonatigen Periode auf die Spitze zu treiben, haben wir den Versuch unternommen, die besten drei Monate zu definieren, und entschieden uns, die Entwicklung der Märkte in den Monaten November – Jänner näher anzusehen, und dann diese mit den restlichen neun Monaten zu vergleichen. Das Ergebnis war zugegebenermaßen überraschen, wie die erste Tabelle zeigt.
Für die Kürze der Zeit von drei Monaten hätte man einen beachtlichen Ertrag erzielen können. Dazu kommt eine vergleichsweise extrem niedrige Volatilität. Siehe zweite Tabelle.
Als Conclusio (widerspiegelt die persönliche Meinung der Verfasser) kann man davon ausgehen, dass sich die Mühe, die Tage zu zählen, nicht auszahlt.
Doch wie kann man denn den Markt wirklich übertreffen? Bleiben Sie dran!
Datenquelle: Die Berechnungen basieren auf Daten von www.finance.yahoo.com
